Options

Découvrez les risques liés aux ventes et achats à terme, notamment les pertes potentiellement illimitées et la différence entre prix convenu et cours.

Découvrez la définition de la vente d’options proportionnelle, utilisée pour couvrir un contrat à terme sous-jacent avec plusieurs options.

Définition de la valeur actuelle en comptabilité, finance, options et warrants : amortissement, valeur temps, juste valeur et valeur mathématique.

Définition de la conversion en finance : obligations, options et transformations selon le droit allemand, avec ses principales caractéristiques.

Définition du spread temporel en finance : vente de l’option proche et achat de l’option éloignée, avec le même prix d’exercice.

Définition de la valeur intrinsèque : valeur estimée, teneur métallique des pièces et différence entre cours de l’actif et prix d’exercice.

Définition du straddle : achat ou vente simultanés de puts et calls, ou doublement de la mise dans les paris financiers.

Définition financière de l’étalement et de l’écart (spread) : écarts de prix, de rendement, de change et options, ainsi que risques associés.

Définition de la couverture de marge dans les options et contrats à terme, avec ses effets sur la liquidité, la volatilité et le risque de krach.

Définition de la conversion inverse en finance : association d’un contrat à terme court et d’un contrat à terme long synthétique.

Définition de la pile de cartes (deck) en finance : ordres en attente détenus par un courtier de salle et origine de l’expression boursière.

Découvrez la définition du gearing, son calcul comme rapport entre dette nette et fonds propres, ainsi que son usage dans l’évaluation financière.

Découvrez les principales classifications des produits dérivés : options, forwards, futures et swaps, ainsi que leur distinction juridique.

Définition de « couverture » en finance : clôturer une position, acheter une option ou fournir des moyens de paiement à une date donnée.

Découvrez la définition du ratio de couverture, qui indique le nombre d’options nécessaires pour couvrir les variations de prix d’un actif sous-jacent.

Définition de la valeur intrinsèque : entreprise, options call et put, pièces en métal précieux et valeur affective d’un objet.

Découvrez la définition de la volatilité implicite, son calcul à partir des options et son rôle comme indicateur des anticipations du marché.

Définition d’un fonds d’investissement à terme sur marchandises : fonctionnement, contrats à terme, options et partage des profits et pertes.

Définition du contrat à terme sur marchandises : contrat standardisé et négociable imposant l’achat ou la vente future d’une quantité à prix fixé.

Définition de la couverture de vente en finance : limiter une perte ou couvrir une position longue au comptant par une position courte à terme.

Découvrez le thêta, mesure de la dépendance du prix d’une option au passage du temps et de sa valeur à l’approche de l’échéance.

Découvrez la définition financière du strap : une stratégie d’options composée de deux calls et d’un put sur le même sous-jacent.

Définition de Strip : obligation à coupon zéro et stratégie d’options composée de deux puts et d’un call sur le même sous-jacent.

Découvrez la définition d’une swaption : une option donnant le droit de conclure un swap déterminé selon une durée et un taux d’intérêt.

Définition de l’opération de stellage, un contrat d’option donnant le droit d’acheter ou de livrer des actifs à des prix convenus.

Définition du prix de référence : valeur d’ancrage, prix réglementé, prix de clôture et prix d’exercice d’une option.

Définition de l’option arc-en-ciel : une opération à terme conditionnelle fondée sur deux ou plusieurs actifs sous-jacents de même facteur de risque.

Découvrez la définition financière de « report (prime) » : cours à terme supérieur au cours au comptant et prime d’une option.

Définition de la position couverte en finance : transaction compensée par une opération opposée, avec exemples liés aux contrats à terme et options.

Découvrez la définition d’une position synthétique : combinaison de contrats à terme et d’options pour couvrir les prix et rechercher un bénéfice.

Définition de la position non couverte en finance : obligation à terme sans position opposée de même ampleur et risques associés.

Définition de la prime en finance, assurance, commerce et aides publiques : rémunération, option, supplément et récompense.

Définition d’une option à livrer matériellement : l’actif sous-jacent est remis physiquement lors de l’exercice de l’option.

Définition d’une option non liée à des actions : contrat portant sur des marchandises, devises, indices ou autres actifs sous-jacents.

Découvrez la définition du prix d’option en finance : paiement versé par l’acheteur au vendeur pour obtenir un contrat d’option.

Définition de la parité en finance : taux de change officiel, obligations convertibles, égalité de prix et relation entre options.

Découvrez la définition de l’open interest, ou intérêt ouvert : le nombre de positions ouvertes sur un contrat à terme ou d’option donné.

Définition du Money-back Warrant : une option permettant de récupérer tout ou partie de l’investissement selon les conditions du contrat.

Définition de la valeur nominale en finance : montant d’un titre, unité monétaire, taille d’un contrat d’option et base de calcul des intérêts.

Définition de la position longue et du long put en finance : achat d’un actif ou d’une option et droits associés sur le sous-jacent.

Découvrez la définition financière de « Low » : le prix le plus bas d’un jour de bourse pour un contrat à terme ou une option.

Définition de l’option d’achat (call) : droit contractuel d’acheter un sous-jacent à des conditions convenues à l’avance.

Définition de détenteur en finance : propriétaire d’un actif ou titulaire d’une option, avec ses droits d’achat ou de vente.

Définition des formules mathématiques financières et de leurs limites dans la gestion des risques, illustrées par l’effondrement de LTCM en 1998.

Découvrez la définition de la marge en finance : paiement anticipé, garantie, contrats à terme, options et effet de levier.

Définition de l’affaire de dîme : ancien terme allemand désignant une prime de retour dans une opération d’achat d’actions.

Définition du Downside Risk : probabilité de rendements inférieurs aux attentes et risques associés aux prêts et aux options.

Découvrez la définition de l’option complexe, aussi appelée option ajustable, et ses caractéristiques : prix d’exercice et quantité sous-jacente.

Découvrez la définition du delta en finance : corrélation entre les fluctuations du prix à terme et la variation de la prime d’une option.

Découvrez le bull spread haussier, une stratégie d’options fondée sur deux options de même sous-jacent et de même échéance, avec des prix d’exercice différents.