A widely and frequently used measure of concentration risk. For counterparty risk, the index is defined as the sum of the squares of the relative shares of a portfolio of all borrowers. – Well-diversified portfolios with very many, small borrowers show an HHI close to zero. Highly concentrated portfolios, on the other hand, show higher values; in the special case of only one borrower, the HHI has a value of one. – However, the HHI cannot reflect differences in the quality of individual loans, i.e. differences in the quality of collateral provided or in the probability of default. – Furthermore, inequalities in the dependencies of credit risks between sectors – such as: Stone and earth industry and construction industry – are not taken into account. – Nor does the HHI provide any information on the capital required to cover risks. – See Gini coefficient, granularity, delinquency rate, value-at-risk, arrears. – Cf. Deutsche Bundesbank Monthly Report June 2006, p. 41 (for a more detailed explanation of the HHI; critique).
Attention: The financial encyclopedia is protected by copyright and may only be used for private purposes without express consent! University Professor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol. E-mail address: info@ekrah.com https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/
Die von Universitätsprofessor Dr. Gerhard Merk begründete Sammlung wird seit Herbst 2014 von Professor Dr. Dr. h.c. Eckehard Krah redaktionell fortgeführt und um neue Begriffe ergänzt. Sollten Sie Fehler entdecken oder sonstige Hinweise haben, schreiben Sie an: info@ekrah.com
A koncentrációs kockázat mérésére széles körben és gyakran használt mutatószám. A partnerkockázat esetében az indexet az összes hitelfelvevő portfóliójának relatív részesedése négyzetének összegeként határozzák meg. – A jól diverzifikált, nagyszámú kis hitelfelvevőt tartalmazó portfóliók HHI értéke nulla közelében van. Az erősen koncentrált portfóliók viszont magasabb értékeket mutatnak; az egyetlen hitelfelvevő speciális esetében a HHI értéke egy. – A HHI azonban nem képes tükrözni az egyes hitelek minőségében mutatkozó különbségeket, azaz a nyújtott biztosítékok minőségében vagy a nemfizetés valószínűségében megmutatkozó különbségeket. – Ezen túlmenően a hitelkockázatok függőségében továbbra is egyenlőtlenségek mutatkoznak az egyes ágazatok – például a kő- és földipar és az építőipar – között: A kő- és földipart, valamint az építőipart nem veszik figyelembe. – A HHI a kockázatok fedezéséhez szükséges tőkéről sem ad információt. – Lásd Gini-együttható, granularitás, nemteljesítési ráta, kockáztatott érték, hátralék. – Vö. a Deutsche Bundesbank 2006. júniusi havi jelentése, 41. o. (részletesebb magyarázat a HHI; kritika).
Figyelem: A pénzügyi enciklopédia szerzői jogvédelem alatt áll, és kifejezett hozzájárulás nélkül csak magáncélra használható fel! Dr. Gerhard Merk egyetemi tanár, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Dr. Eckehard Krah professzor, Dipl.rer.pol. E-mail cím: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/
Die von Universitätsprofessor Dr. Gerhard Merk begründete Sammlung wird seit Herbst 2014 von Professor Dr. Dr. h.c. Eckehard Krah redaktionell fortgeführt und um neue Begriffe ergänzt. Sollten Sie Fehler entdecken oder sonstige Hinweise haben, schreiben Sie an: info@ekrah.com
Ett allmänt och ofta använt nyckeltal för att mäta koncentrationsrisker. När det gäller motpartsrisk definieras indexet som summan av kvadraterna av de relativa andelarna av en portfölj av alla låntagare. – Väldiversifierade portföljer med ett stort antal små låntagare har ett HHI nära noll. Högkoncentrerade portföljer uppvisar å andra sidan högre värden; i specialfallet med endast en låntagare har HHI ett värde på ett. – HHI kan dock inte avspegla skillnader i kvaliteten på enskilda lån, dvs. skillnader som kan ses i kvaliteten på de ställda säkerheterna eller i sannolikheten för betalningsinställelse. – Dessutom kvarstår ojämlikheterna i kreditriskernas beroende mellan sektorerna – t.ex. sten- och jordindustrin och byggbranschen – när det gäller kreditrisker: Sten- och jordindustrin och byggnadsindustrin beaktas inte. – HHI ger inte heller någon information om det kapital som krävs för att täcka riskerna. – Se Gini-koefficienten, granularitet, betalningsinställelse, riskvärde, restkrav. – Jfr Deutsche Bundesbanks månadsrapport från juni 2006, s. 41 (mer detaljerad förklaring av HHI; kritik).
Observera: Den finansiella encyklopedin är upphovsrättsligt skyddad och får endast användas för privata ändamål utan uttryckligt tillstånd! Universitetsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol. E-postadress: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/
Die von Universitätsprofessor Dr. Gerhard Merk begründete Sammlung wird seit Herbst 2014 von Professor Dr. Dr. h.c. Eckehard Krah redaktionell fortgeführt und um neue Begriffe ergänzt. Sollten Sie Fehler entdecken oder sonstige Hinweise haben, schreiben Sie an: info@ekrah.com
Een veel en vaak gebruikte ratio om het concentratierisico te meten. In het geval van het tegenpartijrisico wordt de index gedefinieerd als de som van de kwadraten van de relatieve aandelen van een portefeuille van alle ontleners. – Goed gediversifieerde portefeuilles met een groot aantal kleine kredietnemers hebben een HHI dicht bij nul. Sterk geconcentreerde portefeuilles daarentegen vertonen hogere waarden; in het speciale geval van slechts één kredietnemer heeft de HHI een waarde van één. – De HHI kan echter geen weergave zijn van verschillen in de kwaliteit van individuele leningen, d.w.z. verschillen die te zien zijn in de kwaliteit van de gestelde zekerheden of in de waarschijnlijkheid van wanbetaling. – Voorts blijven er ongelijkheden bestaan in de afhankelijkheid van kredietrisico’s tussen de sectoren – b.v. steen- en grondindustrie en bouwnijverheid: De steen- en aarde-industrie en de bouwnijverheid – worden niet in aanmerking genomen. – De HHI verschaft evenmin informatie over het kapitaal dat nodig is om de risico’s te dekken. – Zie Gini-coëfficiënt, granulariteit, wanbetalingspercentage, value-at-risk, achterstallige betalingen. – Cf. Maandverslag van de Deutsche Bundesbank van juni 2006, blz. 41 (meer gedetailleerde uitleg van de HHI; kritiek).
Opgelet: De financiële encyclopedie is auteursrechtelijk beschermd en mag zonder uitdrukkelijke toestemming alleen voor privé-doeleinden worden gebruikt! Universiteitsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol. E-mailadres: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/
Die von Universitätsprofessor Dr. Gerhard Merk begründete Sammlung wird seit Herbst 2014 von Professor Dr. Dr. h.c. Eckehard Krah redaktionell fortgeführt und um neue Begriffe ergänzt. Sollten Sie Fehler entdecken oder sonstige Hinweise haben, schreiben Sie an: info@ekrah.com