V souvislosti s opčními obchody povinnost vypisovatele opce uložit u své banky buď odpovídající počet podkladových aktiv, nebo jiné zajištění po celou dobu platnosti opce. Pokud se ukáže, že krytí marže není dostatečné v důsledku změn tržních cen, může banka požadovat další kolaterál (maržová výzva). – Výše požadované marže pro futures kontrakty má přímý dopad na likviditu trhu. Nízké marže totiž znamenají nižší kapitálové požadavky na vstup do futures pozice a její udržení. – V dobách výrazné volatility existuje riziko, že investoři nebudou schopni zaplatit odpovídající velmi vysokou variační marži. Jsou – nuceni opustit své futures pozice, – nabídka na trhu se zvýší a – ceny mohou prudce klesnout, což – může vyvolat krach. – Viz počáteční marže, hotovostní vypořádání, hotovostní vklad, Bradyho provize, futures trhy, teorie pákového efektu, marže, maržová výzva, maržový práh, maržová dohoda.
Pozor: Finanční encyklopedie je chráněna autorským právem a bez výslovného souhlasu může být použita pouze pro soukromé účely!
Univerzitní profesor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailová adresa: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/