Razširjeno in pogosto uporabljeno razmerje za merjenje tveganja koncentracije. V primeru tveganja neplačila nasprotne stranke je indeks opredeljen kot vsota kvadratov relativnih deležev portfelja vseh posojilojemalcev. – Dobro razpršeni portfelji z velikim številom majhnih posojilojemalcev imajo HHI blizu nič. Zelo koncentrirani portfelji po drugi strani kažejo višje vrednosti; v posebnem primeru samo enega posojilojemalca ima HHI vrednost ena. – Vendar pa HHI ne more odražati razlik v kakovosti posameznih posojil, tj. razlik, ki se kažejo v kakovosti predloženega zavarovanja ali v verjetnosti neplačila. – Poleg tega ostajajo neenakosti v odvisnosti kreditnih tveganj med sektorji – npr. kamnoseštvo in gradbeništvo: Industrija kamna in zemlje ter gradbeništvo nista upoštevana. – HHI prav tako ne zagotavlja informacij o kapitalu, potrebnem za kritje tveganj. – Glej Ginijev koeficient, granularnost, stopnjo neplačila, tvegano vrednost, zamude. – Prim. mesečno poročilo Deutsche Bundesbank iz junija 2006, str. 41 (podrobnejša razlaga HHI; kritika).
Pozor: Finančna enciklopedija je zaščitena z avtorskimi pravicami in se lahko brez izrecnega soglasja uporablja le v zasebne namene! Univerzitetni profesor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol. E-naslov: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/
Passende Formel
Herfindahl-Hirschman-Index
Die Konzentration eines Marktes anhand quadrierter Marktanteile messen.
Variablen: si Marktanteil des Unternehmens i; n Zahl der Unternehmen.
Anwendung: Für Wettbewerbsanalyse, Marktstruktur und Fusionskontrolle.