Als Debasement Trade bezeichnet der Bericht ein Marktreaktionsmuster, bei dem der US-Dollar abwertet, die Renditen von US-Staatsanleihen steigen und die Aktienkurse weltweit fallen. Diese ungewöhnliche Gleichbewegung signalisiert einen Vertrauensverlust in US-amerikanische Vermögenswerte und die Wirtschafts- beziehungsweise Handelspolitik der Vereinigten Staaten. Anders als bei einer gewöhnlichen Flucht in sichere Anlagen verlieren dabei auch US-Staatsanleihen zunächst an Attraktivität. Im Berichtszeitraum trat dieses Muster im Zusammenhang mit geopolitischen Spannungen und möglichen neuen US-Zöllen gegenüber europäischen Ländern auf.
Quelle: http://www.gerhardmerk.de, Monatsbericht – Februar 2026 , 19.02.2026 , PDF-S. 81. https://www.gerhardmerk.de/buba_pdf/bundesbank-monatsbericht-2026-02.pdf.
Passende Formel
Standardfehler des Mittelwerts
Die Stichprobenstreuung des geschätzten Mittelwerts bestimmen.
Variablen: s Stichprobenstandardabweichung; n Stichprobenumfang.
Anwendung: Für Konfidenzintervalle und Hypothesentests eines Mittelwerts.