Általánosságban a magánbefektetőknek szóló javaslat, hogy (ne) fektessenek be bizonyos értékpapírokba. Ha ez nyilvánosan és üzletszerűen történik, akkor ez Németországban engedélyköteles befektetési tanácsadásnak minősül. – Különösen a bankok által kiadott kiadványokban szereplő vételi és eladási ajánlások, amelyeket általában a házon belüli (központi) szakosodott részlegek (kutatási osztály) tesznek közzé. – Az ilyen ajánlásokkal szemben elvben helyénvaló az egészséges bizalmatlanság. Mert érthető módon itt van egy olyan tendencia, hogy elsősorban a bank önérdekét szolgálják (a bank önérdeke: a bank saját kereskedési pozíciója). – Lásd befektetési tanácsadás, befektetési határ, elemzés, technikai, elemző, elemzői minősítés, tanácsadás, panaszhalmozás, blog, részvénylevelek, kínai fal, megfelelés, gőzkamra, deuteroszkópia, téves tanácsadás, Fibonacci-sorozat, pénzügyi tanácsadó, titkos tipp, alapító csalás, befektetési vállalkozás, befektetési kutatás, piaci visszaélési irányelv, munkavállalói irányelvek, munkavállalói nyilvántartás, bizonyítékgyártás, Twitter, fogyasztói panaszok, falátkelés, értékpapírelemzés. – Vö. a Szövetségi Értékpapír-felügyeleti Hivatal 2001. évi éves jelentése, 7. o., a BaFin 2003. évi éves jelentése, 35. o. (az ajánlások tekintetében nemzetközileg alkalmazandó elvek), 112. o. (az ajánlások médián keresztül történő terjesztése), a BaFin 2004. évi éves jelentése, 124. o. f. (magatartási szabályok ellenőrzése; e célból végzett vizsgálatok), 126. o. (részletesebb követelmények a befektetővédelem javításáról szóló törvény révén), BaFin Annual Report 2005, 199. o. (az ügyfél aláírását a felügyeleti jog nem írja elő),BaFin Annual Report 2011, 138. f. o. (a befektetési tanácsadók mellett az intézmények értékesítési képviselőinek is bizonyítaniuk kell a szakértelmet és megbízhatóságot; a WpHG munkavállalói bejelentési rendelet [WpHGMaAnzV] 2011 végén lépett hatályba: a munkavállalói nyilvántartást a BaFinhez kell benyújtani), valamint a BaFin vonatkozó éves jelentését.
Figyelem: A pénzügyi enciklopédia szerzői jogvédelem alatt áll, és kifejezett hozzájárulás nélkül csak magáncélra használható fel! Dr. Gerhard Merk egyetemi tanár, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Dr. Eckehard Krah professzor, Dipl.rer.pol. E-mail cím: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/