Borsada yüksek frekanslı alım satım sırasında, bir tüccar saniyede çok sayıda emir gönderir, ancak bunları yerine getirmeden hemen tekrar siler. Bunun sonucunda ortaya çıkan yüksek iptal oranı yanlış sinyaller göndermektedir. Bunun nedeni, piyasanın belirtilen likiditesi ile gerçek işlem hacmi arasında güçlü bir tutarsızlığa yol açmasıdır. Bu nedenle, bir alış veya satış emrine yanıt olarak emir veren bir yatırımcı, genellikle işlemi gösterilen limitte gerçekleştiremez. Piyasada ortaya çıkan şeffaf olmama durumunu azaltmak için kotasyon doldurma işlemine bir kısıtlama getirilmesi gerekmektedir. Bu nedenle her bir yatırımcının işlem başına yalnızca belirli sayıda kotasyon vermesine izin verilmelidir. – Bkz. algoritma ticareti, alış-satış farkı, günlük ticaret, yüksek frekanslı ticaret, piyasa ticareti, piyasa manipülasyonu, satış-artı emri.
Dikkat: Finansal ansiklopedi telif hakkı ile korunmaktadır ve açık izin olmadan sadece özel amaçlar için kullanılabilir!
Üniversite Profesörü Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Profesör Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-posta adresi: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/