Математичні рівняння, за допомогою яких розраховуються ризики на фінансових ринках , особливо в опційному бізнесі. Оскільки завжди існуватиме залишковий ризик через зовнішні потрясіння , залишається залишок невизначеності, через який всі розрахунки можуть зруйнуватися в надзвичайній ситуації. – Це було наочно продемонстровано в 1998 році крахом Long-Term Capital Management (LTCM), хедж-фонду, консультованого провідними фінансовими математиками, який в даному випадку був зірваний російським борговим мораторієм з його ефектом доміно. LTCM була заснована лише у 1993 році і ніколи не налічувала понад 190 співробітників. Але прибуток у 2,1 мільярда доларів США у 1996 році вже був вищим, ніж у багатьох великих компаній у світі. Перед крахом LTCM мав активи у розмірі 140 мільярдів доларів США, і інвесторам обіцяли прибутковість у сорок відсотків (!!!) за мінімального ризику. Усього за п’ять тижнів від цього нічого не залишилося. – Після нападу ісламістів на Світовий торговий центр у Нью-Йорку 11 вересня 2001 року більшість відповідних розрахунків також було відкинуто. – Див. Інвестиційна модель, Поведінкові фінанси, Цінність, Даймоніон, Послідовність Фібоначчі, Фінансовий інжиніринг, Аналіз фінансового ринку, Фінансова математика, Фінансова психологія, Теорема Модільяні-Міллера, Фактичний дизайн, Шоки, Структурні шоки, Теоретики.
Увага: Фінансова енциклопедія захищена авторським правом і може бути використана лише з метою без спеціальної згоди!
Univerzitný profesor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailová adresa: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/