Загалом ризик втрат через коливань (осциляцій: рухи вище і нижче середнього значення) цін на акції. – Особливо страждають страхові компанії . У 2002 році страхові компанії в Європі інвестували тридцять один відсоток своїх активів у пайові цінні папери (у США лише чотири відсотки); у період з кінця 1998 року до кінця 2002 року вони втратили (чисто арифметично) близько сорока п’яти відсотків через спад фондового ринку. – ЄЦБ також схильний до ризику зміни цін на акції при проведенні операцій грошово-кредитної політики тією мірою, якою він визнає акції як заставу. – У стрес-тесті зазвичай передбачається, що раптове, несподіване падіння цін на 30 відсотків відбувається на всіх фондових ринках протягом одного місяця. – Див. портфель акцій, хеджування, акції, циклічний, премія за ризик акцій, актуарій, резервний пул, кванто, захисні активи, невизначеність, ризик волатильності. – Порівн. Щомісячний звіт Німецького Бундесбанку за грудень 2003 року, стор. 59 і надалі, Щомісячний звіт ЄЦБ за квітень 2007 року, стор. 36 і далі (вимірювання невизначеності на фондовому ринку), Щомісячний звіт ЄЦБ за жовтень 2007 року, 3. порівняння механізмів забезпечення в ЄЦБ зі США та Японією; багато оглядів), Щомісячний звіт ЄЦБ за листопад 2008 року, стор. 93 і далі (оцінка фондового ринку та премія за ризик акцій; детальна презентація).
Увага: Фінансова енциклопедія захищена авторським правом і може бути використана лише з метою без спеціальної згоди!
Univerzitný profesor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailová adresa: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/