В связи с опционными сделками обязательство продавца опциона депонировать в своем банке либо соответствующее количество базовых активов, либо иное обеспечение в течение всего срока действия опциона. Если маржинальное покрытие оказывается недостаточным из-за изменения рыночной цены, банк может потребовать дополнительное обеспечение (margin call). – Размер маржи, требуемой по фьючерсным контрактам, оказывает прямое влияние на ликвидность рынка. Действительно, низкие маржинальные платежи означают более низкие требования к капиталу для заключения и поддержания фьючерсной позиции. – Во времена значительной волатильности существует риск того, что инвесторы не смогут выплатить соответствующую очень высокую вариационную маржу. Они – вынуждены отказаться от своих фьючерсных позиций, – предложение на рынке увеличивается, и – цены могут резко упасть, что – может вызвать обвал. – См. начальная маржа, наличный расчет, наличный депозит, комиссия Брейди, фьючерсные рынки, теория кредитного плеча, маржа, маржин-колл, порог маржи, маржинальное соглашение.
Внимание: Финансовая энциклопедия защищена авторским правом и может быть использована только в личных целях без специального согласия!
Профессор университета д-р Герхард Мерк, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Профессор д-р Эккехард Крах, Dipl.rer.pol.
Адрес электронной почты: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/