モデルのリスクリスクマネジメント戦略は、あるモデルを前提に実施される

しかし、そのベースとなるモデルも現実を確実に反映しているかどうかは定かではありません。したがって、モデルリスクは、モデルの前提が現実と正確に一致しない場合に常に発生する。- モデルリスクの例としてよく挙げられるのが、計算が簡単な株式リターンの正規分布である。しかし、経験上、株式の極端な価格変動は、正規分布（ガウス分布：変数の集合に対する理論上の度数分布で、一般に平均を中心に対称なベル型の曲線で表される）が成立する場合よりもはるかに頻繁に発生することが分かっています。その結果、リスクの状況を著しく過小評価することになります。- ワーストケース・ヘッジを参照。- 2007年12月のドイツ連邦銀行月報、65頁（銀行におけるリスク計算の中でのモデルリスク）。

注意：金融百科事典は著作権で保護されており、明示的な同意なしに個人的な目的でのみ使用することができます。
Universitätsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
電子メールアドレス：info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/