De ervaring leert dat de aandelen tussen begin mei en eind september zwakker zijn dan tussen oktober en april. De financiële-marktentheorie probeert dit te verklaren met de lagere nieuwsstroom en het gebrek aan dividendvoorspellingen in deze maanden. Voor rationele beleggers zal de tijd van het jaar echter waarschijnlijk geen rol spelen, aangezien de fundamentele gegevens nauwelijks veranderd zijn. – Zie behavioural finance, financiële wiskunde, financiële psychologie, januari-effect, Halloween-regel, maandag-effect, modelonzekerheid, vrijdag, zwart, sentiment, small cap-effect, carry-over-effect, psychologisch, foreshadow-effecten, kerstanimatie.
Opgelet: De financiële encyclopedie is auteursrechtelijk beschermd en mag zonder uitdrukkelijke toestemming alleen voor privé-doeleinden worden gebruikt!
Universiteitsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailadres: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/