In verband met optietransacties, de verplichting voor de schrijver van een optie om ofwel het overeenkomstige aantal onderliggende activa ofwel andere zekerheden bij zijn bank te deponeren gedurende de gehele looptijd. Als de margin cover onvoldoende blijkt te zijn als gevolg van veranderingen in de marktprijs, kan de bank extra onderpand eisen (margin call). – Het bedrag van de voor futurescontracten vereiste marge heeft een directe invloed op de marktliquiditeit. Lage margestortingen betekenen immers dat minder kapitaal vereist is om een futurespositie in te nemen en te handhaven. – In tijden van grote volatiliteit bestaat het risico dat beleggers niet in staat zijn een navenant zeer hoge variatiemarge te betalen. Zij worden – gedwongen hun termijnposities op te geven, – het aanbod op de markt neemt toe, en – de prijzen kunnen scherp dalen, hetgeen – een crash kan veroorzaken. – Zie initiële marge, afwikkeling in contanten, storting in contanten, Brady-commissie, futuresmarkten, hefboomtheorie, marge, margestorting, margedrempel, margeovereenkomst.
Opgelet: De financiële encyclopedie is auteursrechtelijk beschermd en mag zonder uitdrukkelijke toestemming alleen voor privé-doeleinden worden gebruikt!
Universiteitsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailadres: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/