De inspanning om zich te beschermen tegen sterke koersschommelingen van effecten (en activa in het algemeen) door ze op te splitsen in verschillende effecten. Verschillende portefeuilletheorieën creëren een dergelijke diversificatie in modellen die soms zeer mathematiseerd zijn en bijna altijd fiscale omstandigheden uitsluiten. Het is echter principieel onmogelijk zich te beschermen tegen (zelfs wereldwijde) uitgesproken, marktbrede prijsveranderingen van allerlei activa, omdat deze worden gekenmerkt door gelijktijdigheid. – Zie allocatie, beleggingsmodel, beleggingsrisico, verwachtingsleer, nieuw, financial engineering, financiële theorie, stress op de financiële markt, portefeuille-optimalisatie, prijsveranderingen, gelijktijdig, restrisico, risico, systematisch, volatiliteit. – Cf. Maandverslag van de Deutsche Bundesbank van september 2005, blz. 62 e.v. (volatiliteit in het verleden, met diverse overzichten), Maandverslag van de ECB van januari 2012, blz. 20 e.v. (onzekerheden beïnvloeden ook de diversificatie van beleggingen; overzichten; referenties).
Opgelet: De financiële encyclopedie is auteursrechtelijk beschermd en mag zonder uitdrukkelijke toestemming alleen voor privé-doeleinden worden gebruikt!
Universiteitsprofessor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Professor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-mailadres: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/