Bir para biriminin spot kuru ile vadeli kuru arasındaki farkın yıllık yüzdelere dönüştürülmüş halidir. – Spot kur forward kurundan yüksekse, forward para birimi iskontolu olarak işlem görür. – Spot kur forward kurundan düşükse, forward para birimi bir rapor (prim) ile işlem görür. – Normal, borsada işlem gören sözleşmeler her zaman doksan günlük bir süreyi ifade eder. – Merkez bankası ile yapılan bir döviz swap işleminde forward işlemin döviz kuru ile spot işlemin döviz kuru arasındaki fark. – Merkez bankası bankalardan spot kurdan satın aldığı dövizi daha yüksek bir vadeli kurdan geri almayı teklif ederse, buna rapor (prim) denir. Vadeli kur günlük kurdan daha düşükse, aradaki fark indirim olarak adlandırılır. – Bkz. iskonto, sınır dışı etme, döviz piyasası, vadeli döviz işlemi, likidite takası, eşleştirme, teslim edilemeyen forwardlar, rapor, uykulu varant, takas işlemi, takas karuseli, döviz opsiyonu, döviz riski, faiz oranı farkı. – Bkz. Temmuz 2005 tarihli Deutsche Bundesbank Aylık Raporu, s. 29 vd. (burada swap oranının hesaplanması için formüller de bulunmaktadır), Mayıs 2008 tarihli ECB Aylık Raporu, s. 98 (mevduat oranı ile swap oranı arasındaki fark açıklanmıştır).
Dikkat: Finansal ansiklopedi telif hakkı ile korunmaktadır ve açık izin olmadan sadece özel amaçlar için kullanılabilir!
Üniversite Profesörü Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
Profesör Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
E-posta adresi: info@jung-stilling-gesellschaft.de
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/