# Trh, invertovaný (backwardation)

- Canonical URL: https://www.gerhardmerk.de/trh-invertovany-backwardation
- Post ID: 479357
- Modified: 2022-09-10T11:24:49+00:00

## Definition

Dlouhodobé cenné papíry s pevnou úrokovou sazbou mají obvykle vyšší výnos než krátkodobé cenné papíry. Pokud je však poptávka po krátkodobých cenných papírech velmi silná, může jejich výnos stoupnout nad výnos dlouhodobých cenných papírů. V Německu k tomu občas docházelo během sjednocení v roce 1990, protože stát a podniky měly vysokou krátkodobou potřebu kapitálu pro nadcházející investice. - Na trhu s komoditními futures se dodávky v bližších měsících obchodují za vyšší cenu než kontrakty se vzdálenější splatností (trh s futures, na kterém se bližší měsíce prodávají za vyšší ceny než měsíce vzdálenější). Důvodem je především dočasný nedostatek nabídky nebo odpovídající očekávání účastníků trhu. - Viz backwardation, contango, opce, struktura úrokové sazby, inverzní. Pozor: Finanční encyklopedie je chráněna autorským právem a bez výslovného souhlasu může být použita pouze pro soukromé účely! Univerzitní profesor Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec. Profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol. E-mailová adresa: info@jung-stilling-gesellschaft.de https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/ https://www.gerhardmerk.de/

## Machine-readable

- Generator: Merk Knowledge 1.1.1